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REGÍSTRATE AQUÍGobierno saudita busca diversificar sus fuentes de financiación y reducir su dependencia de los ingresos procedentes del petróleo.
Por: Equipo DF
Publicado: Miércoles 19 de octubre de 2016 a las 15:10 hrs.
Por primera vez en su historia, Arabia Saudita acudió a los mercados globales para financiarse. Y lo ha hecho con una macroemisión de deuda. El reino saudita emitió hasta US$ 17.500 millones en bonos a diferentes plazos (cinco, diez y treinta años).
La elevada demanda de títulos ha permitido a Arabia Saudí erigirse como la mayor emisión que realiza un mercado emergente hasta la fecha.
La demanda podría haber alcanzado los US$ 67.000 millones, según informa Financial Times, permitiendo a Arabia Saudí elevar el importe final de la emisión, que inicialmente oscilaba entre los US$ 10.000 y US$ 15.000 millones.
La rentabilidad ofrecida es del 2,63% para los bonos a cinco años, del 3,44% para la deuda a diez años y del 4,64% para los títulos a más largo plazo: 30 años.
Aunque es un precio claramente superior al que pagan las economías más desarrolladas resultó inferior al que se esperaba, de hasta el 3,65% para los títulos a diez años.
Esta macroemisión de deuda forma parte de los planes del Gobierno saudita para diversificar sus fuentes de financiación y reducir su dependencia de los ingresos procedentes del petróleo.
Aunque el barril de crudo ha remontado posiciones hasta los 50 dólares, frente a los 30 dólares a los que cotizaba a principios de año, su precio sigue siendo la mitad que hace dos años, lo que ha provocado graves problemas presupuestarios a los países muy dependientes de esta fuente energética.
La iniciativa comenzará a operar en enero de 2027 en las 16 regiones del país. El sistema no contempla recursos adicionales y busca aprovechar los instrumentos públicos existentes.
Uno de los focos del ranking es el segmento corporativo de alta complejidad. En la categoría Corporate and M&A – High End, cinco estudios alcanzaron el Tier 1: Barros & Errázuriz, Carey, Cariola Díez Pérez-Cotapos, Claro & Cía. y Philippi Prietocarrizosa Ferrero DU & Uría (PPU).
Entre los planes del centro que lidera la U. de los Andes, está crear tres spin off con investigadores, solicitar cinco patentes y construir un laboratorio de análisis de microbiota con socios privados.
El holding ligado a la familia Nun selló la adquisición de la marca, en una operación que se extendió por cerca de 10 meses y que marca su primera incursión en este segmento.
En paralelo, la firma concretó un segundo aumento de capital para financiar su participación en la capitalización de CLC, operación que provocó cambios en las participaciones accionarias al interior de su grupo controlador.